Jeu-questionnaire! À quel point connaissez-vous les placements?

Qui n’aime pas faire un jeu-questionnaire? En particulier un jeu-questionnaire sur les placements, dans lequel vous apprendrez toujours quelque chose d’utile, quel que soit votre niveau. En effet, en acquérant plus d’assurance en matière de placement au fil des ans, vous saurez mieux faire face aux événements de marché et bâtir un portefeuille personnalisé qui correspond à vos besoins.

Évaluez vos connaissances en finance et découvrez ce qu’il vous reste à apprendre. 

1. Épargner n’est pas chose facile, car si tel était le cas, nous aurions tous des comptes bancaires bien garnis. Quelle approche offre un bon moyen d’épargner au fil du temps?

A. Mettre en place un régime de cotisations préautorisées
B. Déposer votre monnaie dans un pot
C. Épargner chaque jour une somme correspondant au jour du mois (p. ex., mettre 5 $ de côté le 5 du mois, 21 $ le 21 du mois, etc.)
D. Toutes ces réponses

2. Vous souhaitez commencer à épargner pour l’achat de votre première maison? Il existe plusieurs comptes de placement pour vous y aider. Lequel de ces comptes faudrait-il choisir?

A. Compte d’épargne libre d’impôt (CELI)
B. Compte d’épargne libre d’impôt pour l’achat d’une première propriété (CELIAPP)
C. Régime enregistré d’épargne-retraite (REER)
D. Toutes ces réponses

3. Quel est le plafond annuel de cotisation au CELI pour 2024?

A. 92 500 $
B. 7 000 $
C. 5 500 $
D. 88 000 $

4. Il existe plusieurs types d’ordres. Un ordre est une instruction donnée par un investisseur à son courtier d’acheter et de vendre un actif en son nom. Qu’est-ce qu’un ordre à cours limité?

A. Il vous empêche d’acheter plus d’actions d’une société que le nombre que vous aviez prévu
B. Il vous permet de passer un ordre d’achat ou de vente à un cours déterminé ou meilleur
C. Il limite la durée de détention d’une action dans votre portefeuille
D. Son exécution engendre un surcoût, car le courtier s’efforce de trouver le cours le plus intéressant

5. Dans le domaine des placements, vous avez peut-être déjà entendu les termes de marché haussier ou « bull market » en anglais (marché du taureau) et marché baissier ou « bear market » en anglais (marché de l’ours). Le monde de la finance regorge d’autres termes également inspirés du monde animal. Quelle créature sert à désigner une société fermée qui est évaluée à au moins 1 milliard de dollars?

A. Colombe
B. Licorne
C. Cygne noir
D. Autruche

6. Bateau à l’horizon! Que signifie « ancrage » en finance comportementale?

A. La tendance des investisseurs à accorder une attention excessive à un élément d’information spécifique, qu’il soit pertinent ou non, lorsqu’ils prennent des décisions
B. Le moment où un investisseur prend la décision de conserver une action sur le long terme
C. L’impression de « sombrer » que les gens ont lorsqu’ils voient le cours de leurs actions chuter
D. Lorsque les investisseurs fondent leur succès sur une société en particulier, ce qui engendre une absence de diversification

7. À quoi fait référence le terme de « capitalisation boursière »?

A. La valeur totale des actions en circulation d’une société
B. Le nombre d’actions qui sont quotidiennement négociées sur le marché
C. Décrit la stratégie élaborée par l’équipe de direction d’une société pour prendre des parts de marché à un concurrent
D. Le chiffre d’affaires total généré par une société sur une période donnée

8. Quels sont les différents moyens d’investir dans l’or?

A. Posséder directement des lingots d’or
B. Acquérir des parts de FNB ou de fonds communs de placement qui investissent dans des lingots d’or ou dans des actions aurifères
C. Investir dans une société de redevances et de flux de métaux précieux axée sur l’or
D. Toutes ces réponses

9. Comment les gains en capital sont-ils imposés au sein d’un régime enregistré d’épargne-retraite?

A. Ils sont assujettis à l’impôt à votre taux marginal d’imposition
B. La moitié de tous les gains en capital accumulés dans le compte sont imposables
C. La moitié de tous les gains en capital est perdue en impôt sur le revenu au moment du retrait
D. Les gains en capital accumulés dans un REER ne sont pas imposables

10. Vrai ou Faux. Seuls les grands investisseurs institutionnels, comme les régimes de retraite, ont les moyens d’accéder à des rapports de recherche approfondis, tels que les rapports d’analystes.

A. Vrai
B. Faux

11. Les dividendes sont des paiements qu’une entreprise verse à ses actionnaires. Que signifie mettre en place un PRD?

A. Fractionner le paiement des dividendes d’une société pour que vous puissiez recevoir un versement quotidien
B. Réinvestir les dividendes que vous recevez pour acheter davantage d’actions de cette société
C. Transférer des dividendes à un membre de votre famille
D. Faire virer les versements de vos dividendes dans votre compte d’épargne pour financer vos dépenses courantes

12. Les investisseurs ne gagnent pas uniquement de l’argent lorsque les actions augmentent. En effet, ils peuvent aussi obtenir un rendement lorsque les actions chutent. Comment appelle-t-on cette approche?

A. Attraper un couteau qui tombe
B. Parier à la baisse
C. Vendre à découvert
D. Miser contre la bourse

13. Quelle incidence une augmentation ou une diminution du taux de financement à un jour de la Banque du Canada peut-elle avoir sur votre portefeuille?

A. Il n’y a aucune incidence. L’évolution des taux d’intérêt a une incidence sur le coût des emprunts, comme les prêts hypothécaires, mais pas sur votre portefeuille
B. L’évolution des taux d’intérêt n’a d’incidence que sur les placements à court terme, comme les comptes d’épargne et les certificats de placement garanti
C. La Banque du Canada ajuste ses taux par tranche de 25 points de base, ce qui n’est pas suffisamment significatif pour avoir une incidence sur votre portefeuille
D. Tous les placements, y compris les actions et les obligations, sont sensibles aux fluctuations des taux d’intérêt.

Réponses

Réponse 1 : D. Toutes ces options peuvent vous aider à épargner. Économiser chaque jour une somme correspondant au jour du mois vous permettrait de mettre 465 $ de côté au bout de 30 jours. En revanche, l’établissement d’un régime de cotisations préautorisées (CPA) peut vous aider à épargner plus simplement. Un régime CPA vous permet de virer automatiquement des fonds dans votre compte de placement. Vous pouvez choisir le montant qui vous convient et la fréquence à laquelle votre argent sera transféré de votre compte bancaire vers votre compte de placement où l’argent sera disponible lorsque vous serez prêt à investir.

Réponse 2 : D. Vous pouvez utiliser tous ces comptes pour constituer votre mise de fonds. Le CELIAPP, qui a été lancé en avril 2023, a été spécialement créé pour aider les acheteurs d’une première propriété à constituer leur mise de fonds. Néanmoins, vous pouvez également effectuer des retraits non imposables de votre CELI et de votre REER dans le cadre du Régime d’accession à la propriété, lequel vous permet d’emprunter jusqu’à 60 000 $ de votre épargne-retraite (vous devrez remboursez les fonds sur une période de 15 ans).

Réponse 3 : B. Si vous êtes admissible pour ouvrir un CELI en 2024, vous aurez le droit de cotiser à hauteur de 7 000 $ au titre de 2024. Vos droits de cotisation à un CELI commencent à s’accumuler l’année de votre 18^e anniversaire, que vous ayez ouvert ou non un compte. Si vous aviez 18 ans ou plus en 2009, que vous êtes un résident canadien, et que vous n’avez jamais cotisé à un CELI, vous pourriez cotiser jusqu’à 95 000 $ en 2024.

Réponse 4 : B. Les ordres à cours limité ne seront exécutés que si les actions de la société que vous achetez se négocient à un cours égal ou inférieur à celui que vous avez fixé (ou si vous vendez, à un cours égal ou supérieur à celui que vous avez fixé). L’établissement d’un ordre à cours limité n’entraîne aucuns frais supplémentaires, mais vous pourriez rater des occasions en cas de fortes fluctuations des cours, ou si le cours que vous avez fixé n’est pas atteint. 

Réponse 5 : B. Tous ces noms d’animaux sont utilisés dans le domaine des placements, mais seul le cheval à la crinière de couleur arc-en-ciel et doté d’une corne sert à désigner une entreprise en démarrage évaluée à au moins 1 milliard de dollars. Ces entreprises sont appelées « licornes » parce que, comme ces créatures mythiques, elles sont extrêmement rares.

Réponse 6 : A. L’ancrage est un problème fréquent en finance comportementale, qui pousse les investisseurs à prendre des décisions qui nuisent à leurs intérêts. Par exemple, si vous achetez une action à 100 $, vous pouvez rapidement faire une fixation sur ce nombre. Lorsque vous accordez trop d’importance au prix de base d’un titre dans lequel vous avez investi, vous pourriez être trop préoccupé par la hausse ou la baisse du prix de ce titre et par conséquent, prêter moins d’attention à d’autres facteurs susceptibles d’être de meilleurs indicateurs de la valeur et du potentiel de ce titre.

Réponse 7: A.  La capitalisation boursière représente la valeur totale en dollars des actions d’une société. En règle générale, les sociétés à grande capitalisation (celles qui valent 10 milliards de dollars ou plus) sont souvent plus stables et mieux établies que les sociétés à petite et à moyenne capitalisation. Il existe toutefois des exceptions.

Réponse 8 : D. Il existe de nombreuses façons d’investir dans l’or. Bien que vous puissiez acheter des lingots d’or à Costco, l’un des moyens les plus courants consiste à acquérir directement des actions ordinaires de sociétés d’exploration, d’exploitation ou de production d’or, ou bien à effectuer des placements dans un FNB qui vous donne accès à des sociétés exerçant des activités dans ce secteur. Certains FNB investissent également dans le métal lui-même, ce qui permet aux porteurs de parts de ces fonds d’être exposés plus directement aux fluctuations du cours de l’or. Une autre option pourrait être d’acheter ou de vendre des certificats d’or.

Réponse 9 : D. Les gains en capital correspondent à l’accroissement de la valeur d’un placement entre le jour de son achat et le jour de sa vente (en supposant que sa valeur ait augmenté). Ils sont imposables. Dans un REER, vous ne payez aucun impôt sur vos gains. En revanche, vous devrez payer de l’impôt sur les retraits qui sont imposables à titre de revenu ordinaire.

Réponse 10: B. Faux. Vous n’avez pas besoin de gérer des milliards de dollars pour pouvoir accéder à des rapports de recherche de qualité. Si vous êtes client de RBC Placements en Direct, vous pouvez accéder à des rapports d’analystes et à bien d’autres informations en cliquant sur l’onglet Recherche.

Réponse 11 : B. PRD signifie programme de réinvestissement des dividendes. Ce programme vous permet de réinvestir automatiquement vos dividendes pour acquérir davantage d’actions de l’entreprise. Il peut s’agir d’un moyen simple d’acheter plus d’actions, qui pourrait éventuellement engendrer une plus grande croissance composée.

Réponse 12 : C. La vente à découvert est une stratégie assez compliquée, mais elle peut vous permettre de tirer profit de la chute des cours. Il s’agit d’emprunter un titre à un courtier, puis de le vendre. Plus tard, vous achèterez ce titre à un prix qui, vous l’espérez, aura baissé et vous le rendrez alors au courtier. Que vous fassiez ou non ce type d’opérations, nous vous recommandons de regarder Le Casse du siècle, un film sur la vente à découvert et la grande récession, qui a été nominé aux Oscars.

Réponse 13 : D. Une augmentation ou une diminution du taux de financement à un jour de la Banque du Canada peut avoir une incidence importante sur les positions au sein d’un portefeuille. Par exemple, en cas de baisse des taux, les taux obligataires proposés dans les nouvelles émissions seront en règle générale plus bas. En revanche, les prix des obligations anciennement émises augmenteront la plupart du temps, car les gens seront disposés à payer davantage pour acquérir un titre offrant un rendement supérieur. Les actions ont tendance à mieux se comporter dans un contexte de baisse des taux, car les taux des nouvelles obligations émises pourraient générer un rendement inférieur à celui des actions. En outre, les sociétés peuvent également emprunter à des taux plus bas, ce qui leur permet de financer leur croissance à moindre coût. Le contraire à tendance à se produire : lorsque les taux grimpent, le cours des actions chute et l’attrait des obligations augmente.